In Venezuela is cryptocurrency een onderdrukker en een levenslijn

Het dagelijkse leven in Venezuela begint en eindigt met één vraag: wat is mijn geld vandaag waard?

Venezuela heeft 's werelds slechtste inflatiepercentage van meer dan 40.000 procent per jaar en stijgt volgens Johns Hopkins University. De bijna waardeloze bolivar-valuta van het land breekt deli-schalen en creditcardlezers omdat de meer dan 30 miljoen mensen in Venezuela worstelen om basisbehoeften te kopen in een hongerige economie. Burgers zitten gevangen in een steeds verslechterende cyclus van stagnerende inkomsten en lege winkelplanken, hun geld elke dag minder waard. Al die tijd behoudt de autoritaire regering van president Nicolás Maduro een strakke greep op de macht door propaganda, sterke tactieken en steeds wanhopiger economische plooien.

De economische crisis in Venezuela heeft geleid tot massale immigratie naar buurlanden Colombia en andere nabijgelegen landen. Voor degenen die nog onder het Maduro-regime leven, is de enige manier om rond te komen, creatieve middelen te vinden om het strikte economische beleid van de regering te omzeilen, dat selectief de voedselvoorziening van het land controleert voor politieke doeleinden.

Veel Venezolanen eindigen met geld dat wordt verzonden door familie en vrienden uit het buitenland en door te handelen voor goederen en Amerikaanse dollars op de wijdverbreide zwarte markt van het land. Maar zij - en de Maduro-overheid - wenden zich ook tot cryptocurrency als een potentiële oplossing.

Een groot aantal praktische uitdagingen belemmeren het wijdverbreide gebruik van Bitcoin en andere cryptocurrencies in Venezuela in plaats van papieren valuta. Maar in de afgelopen jaren hebben veel Venezolanen de gedecentraliseerde, censuurbestendige technologie omarmd als een manier om geld over te dragen en op te slaan zonder te worden geslagen met forse internationale transactiekosten. Het gedistribueerde karakter van blockchain maakt het voor regeringen bijna onmogelijk om transactiegegevens te wijzigen of het netwerk te beheren, zolang dat netwerk gedecentraliseerd blijft.

Naast de vele cryptocurrency-uitwisselingen die actief zijn in het land, zijn er ook startups zoals Send. Het Send-team, inclusief 60 Send-ambassadeurs ter plaatse in Venezuela, is op een grassroots-missie om een ​​blockchain-gebaseerd digitaal geldnetwerk te creëren waar gebruikers bolivars en dollars kunnen verzenden, opslaan, betalen en uitwisselen zonder volatiliteit met de SDT-tokens van Send.

"Als u geld als een mensenrecht ziet, moet u de controle verwijderen. U moet de hoge kosten verwijderen. U moet mensen in staat stellen hun geld te verplaatsen om goederen en medicijnen te betalen", aldus Send CEO Camilo Jimenez. "Dat is de manier waarop geld wordt gezien in Venezuela."

Het Maduro-regime heeft zijn economische hoop gevestigd op de Petro-munt, een genationaliseerde cryptocurrency die ogenschijnlijk gebonden is aan de prijs van een olievat. De technologie achter de Petro is op zijn best dubbelzinnig, en in het slechtste geval ronduit: een pak geld om internationale sancties te omzeilen en broodnodig kapitaal bijeen te brengen. De Petro biedt geen materieel voordeel voor het Venezolaanse volk, dat geen manier heeft om tokens te kopen.

De overheid is ook begonnen met een breed optreden tegen de cryptocurrency-markt van Venezuela, waarbij gebruikers worden vastgehouden en uitwisselingen worden afgesloten, terwijl gebruikers websiteblokken omzeilen met behulp van virtuele particuliere netwerken (VPN's). Cryptocurrencies vormen een directe bedreiging voor de controle van de overheid over de hyperinflated economie. Tegelijkertijd dienen ze als een middel om de voortdurende onderdrukking van het Venezolaanse volk te crowdfunden.

We spraken met blockchain- en cryptobedrijven, technische en economische experts en burgers zowel binnen als buiten het land over de grimmige realiteit van het dagelijkse leven in Venezuela. Naarmate hyperinflatie verslechtert en de economie blijft afbrokkelen, is Venezuela een microkosmos van het beste en slechtste potentieel van cryptocurrency-technologie: als een hulpmiddel om autoritaire onderdrukking mogelijk te maken en een baken van hoop voor het Venezolaanse volk om eraan te ontsnappen.

Hyperinflatie en staatscontrole

(Vrouw betaalt met 18 biljetten van 100 bolivar om een ​​chocoladereep te kopen in San Cristobal, Venezuela, juli 2016 / Credit: iStock)

Inflatie in Venezuela is niets nieuws, maar in 2018 is hyperinflatie (wanneer prijzen met 50 procent of meer per maand stijgen en valuta waardeloos begint te worden) geëscaleerd tot duizelingwekkende proporties.

Bloomberg's Cafe Con Leche Index volgt de fluctuerende prijs van een kopje koffie bij een bakkerij in de hoofdstad Caracas. In augustus 2016 kostte een koffie 450 bolivars. In oktober 2017 was de prijs 4.500 bolivars. Alleen al dit jaar steeg de prijs van 20.000 bolivars in januari tot 1, 4 miljoen bolivars in juli. Volgens het Internationaal Monetair Fonds (IMF) zou de inflatie tegen het einde van het jaar een miljoen procent kunnen bereiken, die hyperinflatie in Venezuela vergelijkt met die van de Weimarrepubliek in Duitsland na WOI.

De regering Maduro bestrijdt hyperinflatie en armoede met maatregelen zoals strengere prijscontroles, die hebben geleid tot massale voedseltekorten: bedrijven kunnen het zich niet veroorloven om goederen te verkopen tegen de kunstmatig lage prijzen die door de staat zijn vastgesteld, dus de winkelrekken blijven kaal. De staat probeerde ook veel van zijn schulden te verkopen na de betwiste herverkiezing van Maduro eerder dit jaar, resulterend in nieuwe sancties opgelegd door de regering Trump en de Europese Unie.

Terwijl de economische ellende van Venezuela is verslechterd, heeft Maduro verklaard dat de VS en andere landen een "economische oorlog" voeren tegen Venezuela. Hij heeft het leger neergeslagen en een bonus gegeven aan de politie te midden van toenemend geweld en geruchten over een staatsgreep. (De Amerikaanse afdelingen State of Treasury weigerden commentaar te geven op dit verhaal.)

Deze maand overleefde Maduro een vermeende moordaanslag door twee met explosieven beladen drones tijdens een toespraak in Caracas. Sindsdien heeft hij "ultra-recht" Venezolanen en de VS de schuld gegeven, maar beweert nu dat hij het bewijs heeft dat de Colombiaanse regering achter de aanval zit.

"Deze mensen hebben zichzelf een economische oorlog uitgevonden en ze verliezen de oorlog die ze hebben uitgevonden", zei Oswaldo Gomez.

Gomez is een expat en voormalig ambtenaar uit Maracaibo, de hoofdstad van de staat Zulia in Venezuela, nabij de Colombiaanse grens. Hij vluchtte in 2015 uit Venezuela en werkt nu als webontwikkelaar in Buenos Aires, Argentinië. Hij blijft regelmatig contact houden met familie en vrienden die nog in Venezuela wonen, waar hij zegt dat mensen nu omgaan met toenemende stroomuitval, escalerende criminaliteit en regelmatige inspecties van kleine bedrijven om te zorgen dat niemand goederen verkoopt tegen speculatieve prijzen.

In mei nam de regering Banesco over, de grootste bank van Venezuela. Topbankdirecteuren werden gearresteerd en opnames werden gestopt vanwege claims dat de bank speculeerde over de wisselkoers en papiergeld het land uit smokkelde.

Maduro's nieuwste stopgap-maatregel tegen hyperinflatie is eenvoudigweg drie nullen afsnijden en nieuwe bankbiljetten uitgeven, waarbij de naam van de valuta wordt gewijzigd van de Bolivar Fuerte (Strong Bolivar) in de Bolivar Soberano (Sovereign Bolivar). De wijziging, die oorspronkelijk van kracht werd op 4 juni, werd 60 dagen uitgesteld tot 4 augustus nadat de nationale bankvereniging van Venezuela zei dat de nieuwe valuta eenvoudig niet op tijd kon worden afgedrukt en gedistribueerd. Het is sindsdien verplaatst naar 20 augustus en Maduro heeft de verlaging opgevoerd naar vijf nullen.

De leider zei ook dat de Bolivar Soberano zal worden "verankerd" aan de Petro. Maar zoals bij de meeste technische details rond de Petro, zijn details vaag over hoe de cryptocurrency en papieren valuta naast elkaar zullen bestaan.

"Dit is een cosmetische verandering. Ze veranderen alleen de naam en snijden nullen", zei Gomez. "Er is al een tekort aan contant geld, en nu omdat het monetaire schema niet klaar was, is het nog 60 dagen zonder contant geld op straat. Het is ravage."

In een land waar de overheid absolute controle over de economie heeft, heeft hyperinflatie de bevolking van Venezuela steeds afhankelijker van de staat gemaakt. "De overheid die het uitstellen van de nieuwe valuta uitstelt, voegt nog een complicatie toe bovenop een economische situatie waarin hyperinflatie het leven van mensen absoluut ellendig heeft gemaakt, " vertelde Darrell West, VP en directeur van governance-studies bij Brookings, aan PCMag.

De wortels van de economische ellende van Venezuela gaan decennia terug, van de Bolivariaanse socialistische hervormingen van voormalig president Hugo Chávez tot het steeds autoritairere bewind van Maduro. Maduro nam de macht in 2013 na de dood van Chávez en legde zijn plannen uiteen in een doctrine genaamd het Plan voor het Vaderland. In wezen, zei Gomez, is het plan bedoeld om burgers te veranderen in dienaren van de staat.

Venezolaanse burgers zijn in toenemende mate afhankelijk van de sociale voordelen van de overheid, ondanks het feit dat de overheid geen budget heeft om hen te voorzien. Het Maduro-regime blijft de geldhoeveelheid en het minimumloon verhogen, waardoor werknemers meer valuta hebben waardoor ze gestaag minder kunnen betalen.

"Voor veel mensen over de hele wereld is geld een manier om vrijheid te bereiken, " zei Gomez. "In Venezuela is geld een middel tot slavernij geworden. Je wordt gecontroleerd door je eigen geld. De regering probeert je in een eeuwige staat van wanhoop te houden."



El Bachaqueo

(Fruitverkoper op stadsmarkt in Maracaibo, Venezuela / Credit: iStock)

In de aanloop naar de presidentsverkiezingen van Venezuela afgelopen mei, begon de regering-Maduro met het uitgeven van nieuwe elektronische identiteitskaarten met behulp van technologie van het Chinese telecombedrijf ZTE genaamd "Carnet de la Patria" of Vaderlandkaarten.

Venezolanen moeten nu hun vaderlandkaarten scannen om overheidsvoordelen te ontvangen, waaronder gesubsidieerde voedsel-, medicijnen- en geldbonussen. De kaarten werden ook gescand om te stemmen tijdens de herverkiezing van Maduro, waarbij de overheid honger gebruikte als een politiek wapen. Venezuela gebruikt al jaren een ID-systeem om zijn voedselinkoopsysteem te beheren, een proces dat al lang geplaagd wordt door corruptie. Vaderlandkaarten hebben het proces nog moeilijker gemaakt voor iedereen behalve de bevoorrechte politieke elite.

"Je kunt alleen producten kopen tegen beschermde prijzen op een bepaalde dag van de week. Jaren geleden, als ik naar de supermarkt ging op zoek naar kip op een donderdag, maar ze raakten, moest ik een week wachten om opnieuw kip te kopen., "zei Gomez.

"Nu is het veel erger. Je moet je ID laten zien en je vingerafdruk scannen, maar de voedselmaffia was zo geëvolueerd dat ze de vingerafdrukverificatie met de vertellers en kassiers overslaan. Ze gaan naar de supermarkt, nemen de beschermde prijsproducten, ga naar de regel waar de kassier ze kent, sla de vingerafdrukverificatie over en toon een valse ID."

Julian, een andere Venezolaan die ervoor koos anoniem te blijven en met ons sprak via een vertaler, zei dat de bevoorrechten de laatste tijd ook de effecten van voedselschaarste en hyperinflatie gaan voelen. Hij sprak over een vriend van hem, een universiteitsprofessor die 2, 5 miljoen bolivars per maand verdiende. Tegenwoordig is dat genoeg voor ongeveer een kilo vlees of een dozijn eieren per maand. Julian zei dat zelfs de rijken nu zijn beperkt tot wat hun ID-kaarten zeggen dat ze wel en niet kunnen kopen.

"Ik zou met al het geld in de wereld naar de supermarkt kunnen gaan, maar ik kan nog steeds alleen vertrekken met een brood of een pond kip; wat mijn kaart ook zegt. Of ik krijg niets omdat ze zijn al op, "zei Julian.

In een economie waar de toegang tot valuta, voedsel en basisgoederen en -diensten beperkt is tot het punt van een humanitaire crisis, bloeit de zwarte markt van Venezuela, of "bachaqueo". Gomez legde uit dat Bachaqueo oorspronkelijk voortkwam uit de gewoonte om voedsel en gesubsidieerde goederen tegen gecontroleerde prijzen in een supermarkt te kopen en deze tegen speculatieve marktprijzen door te verkopen als smokkelwaar, op straat of geëxporteerd over de grens naar Colombia.

"Bachaqueo is vraag en aanbod in zijn wildste vorm", zei Gomez.

Gomez zei dat collega-overheidsmedewerkers in Maracaibo hun kantoorbanen zouden verlaten om in de rij te staan ​​onder de hete zon in de rijen van supermarkten, omdat 'de bachaqueo-manier van leven gebruiken' meer winst oplevert dan overheidswerk voor de gemiddelde ambtenaar. Hij zei dat veel mensen ook rechtstreeks handelen, goederen zoals zelfgebakken brood inruilen voor zelfgemaakte kaas, simpelweg om "buiten de totalitaire regeling van de overheid te blijven".



De Almachtige Dollar

(Venezolaanse bolivars en Amerikaanse dollars in Caracas, augustus 2018 / Fotocredit: FEDERICO PARRA / AFP / Getty Images)

De zwarte markt van Venezuela handelt niet alleen in voedsel en goederen. Naarmate de hyperinflatie verslechtert, zoeken Venezolanen naar een manier om leefbare hoeveelheden geld te verdienen en te besparen die van de ene op de andere dag enige waarde blijven behouden.

Amerikaanse dollars zijn de meest gebruikte valuta. Dollars worden per stuk verhandeld voor honderdduizenden bolivars in sterk fluctuerende straatprijzen. Verschillende Venezolanen legden uit dat veel winkels ondanks de prijscontrole en het harde optreden van de overheid in dollars rekenen. Het is de enige manier om hun bedrijven overeind te houden te midden van wijdverbreide contant geldtekorten van een valuta die steeds waardevoller wordt.

Het is zijn eigen inspanning om die dollars en andere valuta's naar Venezuela te krijgen. Ondanks een hele reeks problemen met wisselkoersen, kredietlimieten en transactiekosten, hebben Venezolanen zich tot alles gericht, van PayPal-overschrijvingen tot Amazon-cadeaubonnen in een poging geld in het land te krijgen en de waarde ervan te behouden.

Elisa verdiende haar brood met het verkopen van PayPal-fondsen op de bachaqueo. Tot voor kort woonde ze ook in de regio Zulia in Venezuela (haar naam is gewijzigd om de veiligheid van haar familie te beschermen).

Elisa zou online geld ontvangen, via PayPal en andere diensten, en die fondsen verkopen tegen een markup op de zwarte markt. Ze moest 5 procent aan transferkosten betalen en nog eens 5 procent om het geld van dollars in bolivars te wisselen, maar ze zei zonder dat extra inkomen dat ze niet weet of haar familie elke dag eten op tafel zou hebben gehad.

Een paar maanden geleden begon Elisa te werken als ambassadeur voor Send. Ze verspreidt het woord aan kleine bedrijven, gezinnen en mensen over de hele regio over hoe cryptocurrency en het blockchain-protocol van Send werken. Het doel van de ambassadeurs van Send is het opbouwen van zowel een gebruikersbestand als een netwerk van bedrijven ter ondersteuning van het SDT-token van Send, waar gebruikers via een app "stabiel digitaal geld" kunnen kopen en verkopen.

Elisa zei dat Venezolanen wanhopig zijn. Ze weten niet wat het Maduro-regime wil, of hoe van hen wordt verwacht dat ze op de hyperinflated bolivar leven en wat de regering ook biedt. Met arrestatie of erger, zei Elisa dat ze niet bang is. Of het nu gaat om bachaqueo of cryptocurrency-handel, mensen doen wat ze nodig hebben om te overleven.

"De overheid wil alles beheersen. Niet alleen geld, maar voedsel, kleding, alles. Ze willen dat we gevoelloos en onzeker zijn, " zei ze. "Ik ben meer bang dat mijn familie niets te eten heeft, dat we niet ergens kunnen slapen, dat mijn kind niet naar school kan gaan, dan alles wat de overheid me gaat doen. Ik doe het beste Ik kan met wat ik voor mijn gezin heb. Dat is wat elke Venezolaan doet."



De Crypto Boom van Venezuela

"Voor Venezolanen is toegang tot digitale valuta een venster op persoonlijke vrijheid, op economische vrijheid, " zei Gomez.

Blockchain-technologie biedt Venezolanen een manier om waarde uit te wisselen en op te slaan, zonder transactiekosten en manipulatie van wisselkoersen door de overheid. Technisch onderlegde burgers begonnen Bitcoin en andere cryptocurrencies over te nemen rond 2013 of 2014, en in de afgelopen jaren is het gebruik van crypto's geëvolueerd om een ​​aantal verschillende doelen te dienen, omdat hyperinflatie is gestegen.

Venezolanen gebruiken cryptocurrencies zoals Bitcoin als valuta, voor handel van persoon tot persoon en voor overmakingen (overschrijvingen of betalingen van buiten het land) om te wisselen in bolivars en dollars. Bitcoin-mijnbouwactiviteiten hebben zich ook over het hele land verspreid, dankzij goedkope elektriciteit die wordt geleverd door het zwaar gesubsidieerde energiebedrijf van de socialistische regering.

In toenemende mate worden cryptocurrencies ook geïmproviseerde bankrekeningen: Venezolanen houden munten in portefeuilles, wisselen ze in bolivars en geven ze uit voordat ze te veel waarde verliezen.

Venezolanen hebben zich tot Bitcoin en andere munten gewend, waaronder Dash, Ether, Stellar, TRON en controversiële stablecoin Tether voor dit soort slap-middelen voor waardebehoud. Stablecoins zijn cryptocurrencies met stabiele prijskenmerken, soms gekoppeld aan fysieke valuta. Tether-munten worden bijvoorbeeld één op één ondersteund in Amerikaanse dollars.

Naarmate de crypto-activiteit toenam, openden talloze uitwisselingen winkels in Venezuela, waaronder SurBitcoin, Rapid Cambio en anderen. Een van de grootste beurzen is AirTM, die in 2015 werd gelanceerd en 300.000 Venezolaanse gebruikers heeft. AirTM CEO Ruben Galindo zei dat AirTM dagelijks 4000 gebruikers heeft, waarvan ongeveer de helft Venezolanen.

"AirTM is een platform waar mensen die dollars hebben ze kunnen verkopen aan mensen die ze vrijelijk willen, zonder beperkingen. Het sloeg aan als een lopend vuurtje omdat mensen wanhopig waren om dollars te krijgen, " zei Galindo. "het werd al als hyperinflatie beschouwd. De eerste dollar die we mensen toestonden om te wisselen was 490 bolivars waard. Nu is het twee miljoen bolivars waard of er ver boven."

In de afgelopen drie jaar is de reikwijdte van AirTM uitgebreid. Het platform kan nu gebruikersaccounts verbinden met banken, online portefeuilles zoals PayPal en Venmo, cadeaubonnen, contant geldnetwerken zoals Western Union en natuurlijk cryptocurrencies; het heeft een recent partnerschap met Zcash. AirTM biedt gebruikers een cloud-gebaseerde dollaraccount om lokale valuta te storten en op te nemen, betalingen te verzenden en ontvangen en geld te besparen door geld over te maken van lokale bankrekeningen.

"Op dit moment worden we in Venezuela om een ​​aantal redenen gebruikt, maar ongeveer 20 procent van ons gebruik is rijkdombehoud. We zijn eigenlijk de enige plek waar mensen dollars kunnen kopen waar we ze de juiste prijs voor hun bolivars geven, dat is geen straatprijzen, "legde Galindo uit. "Mensen zijn bang dat hun geld morgen minder waard zal zijn, dus kopen ze dollars."

Alex Torrenegra is een Colombiaanse seriële ondernemer en een van de beleggersrechters op Shark Tank Colombia . Hij is ook een Send-adviseur. Hij denkt dat zowel het Venezolaanse volk als immigranten verspreid over Noord- en Zuid-Amerika klaar zijn om een ​​crypto-oplossing te omarmen, maar hij zei dat er twee belangrijke uitdagingen zijn voor de acceptatie van crypto's in Latijns-Amerika.

Een daarvan is bruikbaarheid. Torrenegra zei dat het verkrijgen van crypto voor de massa 'eenvoudiger moet zijn dan het gebruik van een creditcard'. De andere is gewoon mensen zover krijgen dat ze geloven dat de oplossing zal werken.

"De uitdaging met elk cryptoproject, met name elke soort valuta of elektronische waarde-eenheid, is dat je veel mensen nodig hebt om in hetzelfde idee te geloven om het van start te laten gaan, " zei Torrenegra. "Het grote aantal immigranten dat Venezuela verlaat voor Colombia, moet elke keer als ze geld terugsturen naar hun familieleden exorbitante vergoedingen betalen. Het creëert de perfecte storm voor een oplossing zoals deze die niet alleen moet worden aangenomen, maar ook voor mensen die het willen."



Send's missie

Het gebruik van Venezolaanse cryptovaluta's steeg in 2016 en 2017, toen de inflatie dramatisch begon te verslechteren. Maar de stijging viel samen met de Bitcoin-prijsstijgingen van vorig jaar en wilde prijsschommelingen op de markt. Cryptocurrencies zijn een aantrekkelijk censuurbestendig hulpmiddel voor overmakingen, maar volatiliteit kan crypto-tokens tot een gevaarlijk medium maken voor transfers en besparingen. Venezolanen zijn al doodsbang van hun geld dat 's nachts waarde verliest.

Send's missie is om de vluchtigheid uit de vergelijking te halen. Stuur CEO Camilo Jimenez legde uit hoe het in Singapore gevestigde bedrijf met team in Bogotá, Colombia werkt aan stabiliteit in opkomende economieën met zijn "semi-stabiele" SDT-token.

"Er is geen contant geld in Venezuela en er zijn geen mobiele apps of werkende digitale betalingssystemen. Als u probeert een aankoop te doen in de supermarkt, moet u de winkelwagen bij de kassier achterlaten en naar huis gaan om een ​​bankoverschrijving te doen naar de bank van de supermarkt account en kom terug met een gedrukt exemplaar, "zei Jimenez. "We richten ons op Venezuela, want als we blockchain en digitaal geld kunnen gebruiken om de behoeften van de mensen in dit land op te lossen, kunnen we het protocol wereldwijd opschalen."

Send's groeiende blockchain-gebaseerde netwerk van bedrijven en consumenten kopen, verkopen, storten, intrekken en overdragen van de SDT-crypto-tokens van het bedrijf tegen een consensusprijs. Dat betekent dat de wisselkoers van de Amerikaanse dollar zeven dagen achter elkaar stabiel blijft.

Een consensusprijs kan bijvoorbeeld $ 0, 20 zijn. Dus voor de week nadat de prijs is ingesteld, zouden alle applicaties van derden (zoals mobiele portefeuilles en betalingsservices), lokale bedrijven en gebruikers die deelnemen aan de op blockchain gebaseerde consensusovereenkomst SDT-tokens omwisselen voor $ 0, 20. De consensusprijs wordt algoritmisch bepaald op basis van de liquiditeit van het Send-netwerk. Daarom noemt Send zichzelf een "semi-stabiele" token en geen stabiele co-gin.

Het WeSend peer-to-peer (P2P) consensusnetwerk wordt later dit jaar officieel gelanceerd, maar Send heeft al 85.000 vooraf geregistreerde gebruikers. Zestig procent daarvan zijn Venezolanen. Jimenez zei dat meer dan de helft van de Venezolaanse gebruikers van Send zich in het land bevinden, en de rest zijn migranten in andere landen die remittances terugsturen naar Venezuela. Sinds 20 juni heeft het bèta WeSend-netwerk honderden transacties uitgevoerd voor in totaal meer dan $ 30.000 USD. De mobiele app van Send is onlangs gelanceerd in de Google Play Store. Het bedrijf zei dat 80 procent van de gebruikers in Venezuela op Android werkt.



Op de grond

Het model van Send werkt niet zonder infrastructuur op de grond. Het blockchain-netwerk maakt transacties mogelijk, maar mensen hebben fysieke uitwisselings- en betalingspunten nodig om goederen rechtstreeks met SDT-tokens te kopen of om te verzilveren in bolivars en Amerikaanse dollars.

Jimenez had eerder InstaKiosks opgericht, dat ongeveer 150 Bitcoin-geldautomaten in de VS en Europa exploiteert. Hij hanteert een vergelijkbare strategie met Send, waaronder mensen SDT-tokens van InstaKiosks-machines laten kopen.

De startup werkt samen met een paar verschillende bedrijven om zijn liquiditeitsnetwerk uit te bouwen. De grootste is PuntoRed, een van de grootste betalingsnetwerken in Latijns-Amerika met meer dan 73.000 fysieke verkooppunten. PuntoRed installeert zijn terminals voornamelijk in kleine winkels en supermarkten. De terminals werken als cash-in / cash-out punten voor SDT-tokens.

Twee andere Send-partners ondersteunen SDT-transacties: ePayco, een grote Latijns-Amerikaanse online betalingsgateway en online cryptocurrency-handelsplatform Cryptobuyer.

"Als een Venezolaan SDT in Miami wil kopen om geld naar Caracas te sturen, moeten ze gewoon naar een winkel gaan of hun bankpas gebruiken om SDT te kopen, en dan zullen we in de laatste mijl de SDT op dezelfde manier innen, "Legde Jimenez uit. "We hebben wereldwijd een consensus bereikt; we hebben meer dan 70.000 betalingspunten geïntegreerd om de SDT-tokens in en uit te verzilveren."

Ongetwijfeld is het meest cruciale element van de werking van Send ook het gevaarlijkste. Send's 60 ambassadeurs werken in een juridisch grijs gebied. Het zijn allemaal Venezolaanse burgers die zich inzetten om hun lokale gemeenschappen te mobiliseren, waardoor ze een potentieel risico lopen op overheidsinhouding door het verspreiden van monetaire oplossingen die prijzen speculeren.

De basiscampagne van de startup is bedoeld om het netwerk van Send uit te breiden, zowel door lokale bedrijven ervan te overtuigen SDT als valuta te accepteren als door lokale "WeSend-agenten" te werven om de uitwisselingen van SDT naar bolivars te doen.

Jimenez zei dat agenten de sleutel zijn tot het uitbetalingsproces, omdat dit betekent dat het netwerk minder afhankelijk is van lokale winkels die SDT als betaalmethode gebruiken. Hij bevestigde dat de fysieke uitwisselingen van agenten en alle transactiegegevens worden vastgelegd op de blockchain, inclusief ID-verificatie-informatie voor iedereen die toegang heeft tot de WeSend-app voor P2P-transacties. Agenten hebben de meest gevaarlijke taak, omdat ze de persoonlijke ruil uitvoeren of de transactie op hun bankrekening tonen.

"Het eerste niveau voor Venezolanen is om een ​​gebruiker te zijn. Je kunt SDT gebruiken om goederen te kopen of om remittances te ontvangen. Het tweede niveau in het platform is om een ​​agent te worden, " zei hij. "Elke persoon met een internetverbinding op een laptop of mobiel apparaat kan een agent zijn om SDT in lokale valuta te kopen en verkopen. Dus als u SDT in Venezuela wilt kopen, verbindt de app u met een agent die een goede reputatie heeft om te maken die lokale uitwisseling."

Elisa hielp enkele maanden het ambassadeursprogramma van Send te coördineren. Ze belde, reikte via sociale media en benaderde burgers en lokale bedrijven zorgvuldig om het woord te verspreiden en het netwerk van cash-in / cash-outpunten uit te bouwen.

Veel van haar eerste bereik is gewoon mensen leren hoe digitale valuta's werken. Ze legt uit waarom ze een betere optie zijn dan hoge transactiekosten te betalen via services zoals PayPal of exorbitante markups betalen voor dollars op de bachaqueo. Uiteindelijk toont ze Venezolanen demo's van de WeSend-website en -app en leert ze hoe ze tokens kunnen kopen en verkopen.

"Veel mensen zijn bang. Als ik met ze probeer te praten over deze nieuwe manier om geld uit andere landen te verzenden en ontvangen, denken ze dat het verband houdt met de Petro. Maar nadat ik heb uitgelegd hoe het werkt, zijn mensen enthousiast. Ze willen heb vertrouwen in een oplossing, "zei Elisa.

"We weten dat de overheid zal blijven proberen het te blokkeren; om ons te sluiten. Maar zodra mensen dit platform kennen, wordt het een manier om vrij te zijn."



Het bedrog van Petro

Venezolanen hebben een goede reden om sceptisch te zijn over cryptocurrency als een algemeen antwoord op de talloze problemen van de natie.

Hugo Chavez introduceerde voor het eerst het idee van een nationale valuta ondersteund door grondstoffen in de vroege jaren 2000. De visie van Chavez werd werkelijkheid in december 2017 toen de Maduro-regering de Petro aankondigde, een olie-ondersteunde cryptocurrency om "monetaire soevereiniteit te bevorderen".

In werkelijkheid is de Petro een middel voor de door geld uitgehongerde regering om internationale sancties te omzeilen zonder veel tastbaar voordeel te bieden aan haar worstelende mensen. In maart verbood de Trump-regering Amerikaanse burgers om Petros te kopen, de eerste keer dat de VS een cryptocurrency heeft verboden.

Onafhankelijke onderzoeksinstelling Brookings concludeerde niet alleen dat de Petro sancties omzeilt, maar beweerde ook dat het andere cryptocurrencies ondermijnt door centralisatie en manipulatie van een technologie die bedoeld is om te worden gedecentraliseerd.

"Cryptocurrencies bieden een manier om geld buiten de controle van de overheid te brengen, dus het hele idee van overheid die een cryptocurrency uitgeeft, druist volledig in tegen de geldende normen in die markt, " zei Darrell West, een co-auteur van het rapport dat ook dient als oprichter van het Center for Technology Innovation bij Brookings.

"De belangrijkste reden is om de sancties te omzeilen. Het is een manier voor de Venezolaanse regering om de inspanningen van andere landen te omzeilen, " zei West. "Ik denk dat het een poging is om de marktrente in cryptocurrencies te verzilveren en geld in te zamelen. De overheid heeft dringend geld nodig op de korte termijn. Hun hoop was dat dit voor een korte termijn infusie zou zorgen."

Wat betreft de manier waarop de onderliggende blockchain-technologie achter de Petro eigenlijk werkt, is er nog steeds veel verwarring. Het officiële witboek biedt zeer weinig duidelijkheid. Het biedt een eenvoudige uitleg over hoe blockchains en tokens werken, en de rest van de pagina's behandelen de voorverkoop van Petro, waarom het land een crypto-token nodig heeft dat aan olie is gebonden, en hoe de regering van plan is het te gebruiken.

De whitepaper vermeldt kort het gebruik van vooraf gedeende ERC-20 tokens en op Ethereum gebaseerde slimme contracten. Maar de regering Maduro zaaide verwarring kort na de release van het witboek door in plaats daarvan een abrupte overstap naar het blockchain-platform van NEM Mosaics aan te kondigen.

De NEM Foundation heeft een verklaring uitgegeven die de intentie van de Venezolaanse regering bevestigt om de blockchain van NEM te gebruiken, maar benadrukte ook dat de Foundation geen directe betrokkenheid heeft bij de ontwikkeling van Petro. Het is ook onduidelijk hoe het actief precies aan olie is gebonden, met name in het licht van de laatste verklaring van Maduro dat de Petro ook zal worden verankerd in de fysieke valuta van Bolivar Soberano.

"De overheid is veranderd waar de activa meerdere keren zijn gebaseerd", zegt Robert Greenfield, de wereldwijde technische leider op het gebied van sociale impact bij ConsenSys, een blockchain-softwarebedrijf dat gedecentraliseerde apps en services op Ethereum bouwt. Greenfield zei dat hij werkte aan een gids voor het herkennen van fraude in crypto-whitepapers, en de Petro vertoont veelbetekenende tekenen.

"Het whitepaper verklaart niet hoe het token werkt binnen een breder systeem; het spreekt niet over de crypto-economie, of de verdeling en schaalbaarheid van eigendom over een populatie die min of meer uitgehongerd is, " zei Greenfield. "Ze gebruiken olie als fysiek bezit, maar leggen het economische beleid niet uit hoe dat wordt gevolgd. Je weet bijna zeker dat het fraude is."



Crowdfunding onderdrukking

In februari lanceerde de Venezolaanse regering een voorverkoop voor haar nieuwe Petro-token.

Maduro beweerde dat de voorverkoop op één dag $ 735 miljoen opleverde en in totaal $ 5 miljard op meer dan 186.000 gecertificeerde Petro-aankopen gedurende een periode van ongeveer drie weken. Destijds werden er slechts 4, 2 miljoen tokens verhandeld, wat zou betekenen dat kopers een prijspunt van $ 173, 80 per token accepteerden - de hoogste voorverkoopprijs in de geschiedenis.

Greenfield zei dat dit vrijwel onmogelijk was, deels omdat het portaal voor tokenverkoop van Petro technische problemen en betalingsproblemen tijdens de voorverkoop behandelde. Hij vermoedt dat de cijfers kunnen worden opgeteld bij het witwassen van geld, of dat het een regelrechte verzinsel kan zijn om de belangstelling van beleggers te verhogen.

"Venezuela heeft een lange traditie van het overnemen van Bitcoin-mijnwerkers van mensen en in wezen het overhevelen van elk type waarde dat daaruit voortkomt, " zei hij. "Ze kunnen hier hetzelfde doen, als gevolg van sancties, met witwassen van geld uit illegale inkomstenbronnen. Als ze de verkoopcijfers zouden verfraaien, zou een primaire reden een signaal zijn voor beginnende investeerders in het westen om geld in de Petro te stoppen."

Zowel Brookings als ConsenSys geloven dat de Petro een gevaarlijk voorbeeld is. De munt vergemakkelijkt niet alleen potentiële fraude, maar centraliseert en beheert een technologie die is ontworpen om gedecentraliseerd en censuurbestendig te zijn. Maduro heeft al plannen aangekondigd voor een tweede genationaliseerde asset-backed coin genaamd Petro Gold.

Greenfield zei dat het initiële muntenaanbod (ICO) van Petro verwant is aan crowdfunding-onderdrukking.

De VS en andere landen hebben escalerende sancties tegen Venezuela opgelegd, waardoor de economische en humanitaire crisis wordt verergerd om de regeringskosten te verhogen in de hoop op een rebellie tegen Maduro. Miljarden dollars bijeenbrengen door verkoop van Petro geeft de autoritaire overheid een voorsprong.

In de analyse van Greenfield schreef hij dat de Petro het regime een manier geeft om zijn internationale schuld af te lossen en "de mensenrechten te schrappen", terwijl Venezolaanse burgers die in extreme armoede leven de economische ontberingen van sancties dragen.

"Autoritaire regeringen stuiten altijd op een duurzaamheidsprobleem bij het handhaven van een dictatuur. Je ziet hetzelfde probleem met Noord-Korea. Op een bepaald moment en op een bepaald punt, ongeveer tien jaar lang, heeft de regering geen geld", legt Greenfield uit.

"Wanneer uw politieke kapitaal wordt verzwakt door te lenen uit landen als Rusland en China, riskeert u uw soevereiniteit over te geven of in een staatsgreep te worden gebracht", vervolgde hij. "Verhoogde economische sancties lossen het probleem niet echt op, omdat Maduro en zijn kabinet die niet voelen, de mensen wel. Dus moeten we vragen waar dit geld naartoe gaat? Autoritaire staten kunnen deze nieuwe methoden van crowdfunding gebruiken manieren die naïeve investeerders in het westen misleiden om geld te geven aan iets dat ze anders nooit zouden financieren."

Het merendeel van de Petro-tokenverkopen is naar verluidt gedaan door buitenlandse investeerders. In het witboek van de regering staat dat Petros door Venezolaanse burgers kan worden gebruikt om belastingen, toeslagen en kosten van de openbare dienst te betalen, maar dat beperkte gebruik is zinloos als Venezolanen geen toegang hebben tot het token.

Julian emigreerde uit Venezuela en woont nu in Pereira, Colombia. Hij heeft met verschillende technisch onderlegde vrienden in Venezuela gesproken die Petros uit nieuwsgierigheid en noodzaak hebben proberen te kopen. Hij zei dat ze allemaal naar de website zijn gegaan, de instructies hebben gevolgd en een bericht hebben ontvangen dat de site is afgesloten of dat het token niet beschikbaar is.

De Petro wordt niet uitgevoerd op een transparante blockchain, wat betekent dat er geen onveranderlijk transactielogboek is waar burgers prijs- en eigendomsinformatie kunnen zoeken.

"Mensen zijn nieuwsgierig en staan ​​open om het misschien eens te proberen, maar dan proberen ze het, en ze worden teleurgesteld door gebrek aan input. De overheid probeert de concurrentie te beheersen, maar ze hebben eigenlijk geen levensvatbaar product, " zei Julian. "Niemand weet hoe de Petro wordt verkocht, hoe er toegang toe is, wie de tokens heeft, waar ze nu in omloop zijn, wie ze bezit, of hoe ze worden geprijsd… Elke dag kijkt Venezuela een beetje meer zoals Noord-Korea en Cuba."

Ondertussen gebruikt Maduro de Petro als onderhandelingschip in internationale handelsbesprekingen. Venezuela bood India 30 procent korting op de invoer van aardolie als India in Petro betaalt. Darrell ten westen van Brookings zei dat het instituut belangstelling heeft waargenomen van landen als Iran, Rusland en Turkije om het crypto-speelboek van Venezuela te volgen als een middel om internationale sancties te omzeilen.

"De regering heeft dit niet opgezet om de gemiddelde burger te helpen. De manier waarop zij de pre-markt opzetten en hoe zij de Petro willen exploiteren, is opgezet om de regering zelf te helpen", zei West. "Gewone Venezolanen hebben een enorm probleem met het kopen van voedsel en medicijnen. Deze cryptocurrency zal hen helemaal niet helpen."



Bediening Papieren handen

Op een late ochtend in april ontving AirTM een brief van de Venezolaanse regering. Het zei dat het platform mensen toestond om dollars te wisselen tegen een onofficiële koers en dat het hen werd verboden om in het land te opereren. AirTM was een van de drie beurzen die die dag werden afgesloten, samen met Intercash en Rapid Cambio, in de laatste stap van Operation Paper Hands.

De Venezolaanse procureur-generaal Tarek William Saab beschreef de operatie in een persconferentie als een hardhandig optreden tegen cryptocurrency-uitwisselingen en financiële instellingen die 'op ongepaste wijze verspreiding van valse informatie over de wisselkoers hebben opgelopen'. Rapid Cambio stopte zijn activiteiten voor onbepaalde tijd en plaatste een bericht op zijn website met de schuld van onterechte vervolging door de overheid.

Saab zei dat de operatie tot nu toe had geleid tot 112 arrestaties en 1.382 bevroren bankrekeningen met meer dan 711.900 bolivars, en dat hij al om 40 nieuwe aanhoudingsbevelen en 104 bijkomende invallen had gevraagd. Een inval in april voerde 125 zoekbevelen uit voor 596 bedrijven in het hele land.

De cryptoklemming van de Venezolaanse regering begon lang daarvoor. Aangezien de Maduro-administratie ernaar streeft de cryptocurrency-markt te nationaliseren en speculaties met bolivar te stoppen, heeft het banken, beurzen en overmakingsdiensten gesloten. De regering heeft de nationale bank Banesco voor het eerst onder druk gezet om de rekeningen van populaire beurs SurBitcoin in 2017 te sluiten. De regering heeft zich ook gericht op DolarToday en andere websites die de gemiddelde wisselkoers van de zwarte markt van bolivars naar USD posten.

Autoriteiten hebben ook hard gewerkt aan crypto-mijnbouw. De overheid bewaakt nu het elektriciteitsnet en plundert huizen die grote hoeveelheden energie verbruiken. De politie grijpt mijnbouwplatformen en houdt soms mijnwerkers vast.

CEO Ruben Galindo zei dat AirTM, met het hoofdkantoor in Mexico City, nog steeds operationeel is in Venezuela. Operatie Paper Hands blokkeerde de website van AirTM, maar hij zei dat de beurs eenvoudig besloot te stoppen met het posten van de tarieven voor een week, terwijl het bedrijf al zijn werknemers het land uit kreeg. Anderen hadden niet zoveel geluk.

"Ze sloten deze echt populaire website genaamd Dollar Pro en ontvoerden de vader van de eigenaar om de man terug naar Venezuela te krijgen zodat ze hem konden arresteren, " zei Galindo.

Van de 300.000 gebruikers in Venezuela die zich hebben aangemeld voor AirTM, zei Galindo dat het bedrijf negen gevallen van gearresteerde AirTM-gebruikers heeft geïdentificeerd. Hij weet niet zeker of het AirTM-gebruik was of andere illegale activiteiten die tot de arrestaties leidden. Hij zei dat AirTM samenwerkt met advocaten om erachter te komen waarom gebruikers precies werden vastgehouden en hoe het bedrijf kan helpen.

"buigt en verandert de regels om hun agenda elke dag van de week te bereiken, " zei hij. "Mensen worden vastgehouden omdat ze hun nationale valuta inwisselen voor dollars om hun rijkdom te behouden, maar ze kunnen ons niet afsluiten. Ze kunnen niet stoppen met een netwerk van mensen die vrijelijk dollars uitwisselen tegen het niet-officiële overheidstarief dat wordt opgelegd op mensen."

De regering-Maduro blokkeerde niet alle uitwisselingen van Venezuela. In feite heeft de overheid er 16 officieel gecertificeerd, op voorwaarde dat ze de Petro noteren en verhandelen. Een van de beurzen is Coinsecure in India. CEO Mohit Kalra vertelde de Business Standard dat Venezuela de Petro wilde toevoegen als cryptocurrency om te handelen tegen Bitcoin en de roepie. Hij zei ook dat Coinsecure whitelisting-diensten levert om een ​​genationaliseerde beurs te bouwen die wordt beheerd door de overheid.

Dus, Venezuela sluit de cryptocurrency-industrie niet. De regering herintroduceert het gewoon op haar eigen voorwaarden onder gecentraliseerde controle.

Alejandro Beltrán, CEO van de Colombiaanse vestiging van Buda Exchange, vertelde PCMag dat hij enkele maanden geleden in Miami werd benaderd door een Venezolaan met banden met de regering Maduro. De contactpersoon stelde voor een Banesco-account te openen en een uitwisselingsvergunning te verkrijgen in Venezuela. Er waren twee voorwaarden: ze zouden de Petro moeten verhandelen en de overheid zou volledige controle hebben over gebruikersgegevens. Buda heeft het aanbod afgewezen.

"Hij zei dat als je een crypto-uitwisseling gaat exploiteren, je Petro moet verhandelen, " zei Beltrán. "Ik geef je de licentie, je hebt geen probleem. Ik beheer de gegevens en de informatie. De overheid heeft de leiding."

Voormalig Venezolaanse vice-president Tareck El Aissami zei in een persconferentie dat Operation Paper Hands 5 miljard bolivars op Banseco-rekeningen bevroor en 12 biljoen bolivars in beslag nam waarvan de regering zei dat ze op weg waren naar smokkelwaar in Colombia. El Aissami werd benoemd tot minister van industrie en nationale productie na de herverkiezing van Maduro. Samen met vele andere hooggeplaatste Venezolaanse functionarissen is hij door de VS gesanctioneerd als een internationale drugshandelaar.

De regering breidt haar controle over de Venezolaanse cryptomarkt uit, maar het harde optreden is nog lang niet voorbij. In juni kondigde El Aissami de volgende stap aan: "Operation Metal Hands." Een deel van de operatie is gericht op goudsmokkel, maar El Aissami heeft ook onthuld dat de overheid bankrekeningen gaat controleren op crypto-transacties die speculeren op prijzen en "de nationale valuta ondermijnen."

El Aissami zei: "Alle rekeningen die we identificeren die verband houden met de manipulatie zullen zwaar worden gestraft en in de rechtsorde worden geplaatst."



Een technisch aangedreven weerstand

De strakke greep van de overheid kan niet voorkomen dat technische oplossingen door de vingers glippen. AirTM, bijvoorbeeld, stopte nooit met het aanbieden van uitwisselingsdiensten aan Venezolanen, zei Galindo. Het platform raadde gebruikers aanvankelijk aan hun DNS te wijzigen in de nieuwe privacy-first 1.1.1 DNS-service om de internetproviders (ISP) te omzeilen, maar de overheid beperkte die optie snel. Nu hebben gebruikers eenvoudig toegang tot de site via VPN-clients.

De grootste ISP van Venezuela, die eigendom is van de overheid, heeft ook geprobeerd de Tor-browser te blokkeren en te censureren. Non-profit mensenrechtengroep Toegang Nu zijn anonimiteitstools zoals Tor cruciaal voor activisten, onafhankelijke journalisten en maatschappelijke organisaties om online veilig te blijven en voor Venezolaanse burgers toegang te hebben tot gecensureerd nieuws. Tor ontwikkelde een oplossing voor het blok, maar de censuurstrijd woedt voort.

Send was ook verstrikt in de crypto-blokkerende spree. Hoewel het WeSend-netwerk nog steeds in bèta is, zei Jimenez dat de "virale verspreiding van communicatie" tussen de groeiende, vooraf geregistreerde gebruikersbasis van Venezuela het eerder dan verwacht op de radar van de overheid plaatste. De routekaart van de startup is niet gewijzigd.

Send's privévoorverkoop is gesloten; het bedrijf verkocht 43, 4 miljoen SDT-tokens en haalde $ 4 miljoen USD op. De openbare voorverkoop begint deze maand met 26, 6 miljoen meer beschikbare tokens, gevolgd door een eenjarige distributie die het tokenaanbod en de startconsensusprijs van het netwerk zal bepalen. Het netwerk en de distributie worden officieel gelanceerd zodra het $ 100.000 aan opgebouwde transacties bereikt. De startup zal later dit jaar ook zijn eigen crypto-portemonnee lanceren en heeft plannen om het consensusnetwerk in 2019 te migreren van Ethereum naar zijn eigen blockchain.

Elisa zei dat het websiteblok nog een uitdaging was voor ambassadeurs, maar ze hebben er manieren voor gevonden.

"De overheid blijft proberen websites te blokkeren, maar we zullen altijd een manier vinden", zei ze. "We hebben mensen laten zien hoe proxy-DNS's te configureren en VPN's te gebruiken. We zullen altijd terugvechten en doorgaan als de overheid ons probeert tegen te houden om een ​​beter leven te leiden."

Verhoogde overheidscensuur is overweldigend, maar het voegt nog een technologische barrière toe aan het wijdverbreide gebruik van cryptotechnologie. Oplossingen zoals Send bieden een toegankelijke, gebruiksvriendelijke manier om geld het land in te krijgen, maar Venezolanen zoals Julian zijn op hun hoede voor de logistieke hindernissen van op blockchain gebaseerde oplossingen die de lokale valuta vervangen.

Julian zei dat VPN's en andere tijdelijke oplossingen een zekere mate van complicatie toevoegen voor gemiddelde burgers die al conversieproblemen ondervinden van cryptocurrency naar bolivars. Als crypto kan werken als zijn eigen ondergrondse economie, denkt hij dat de oplossing een enorm transformatief potentieel heeft. Als dit niet het geval is, hebben Send en anderen dezelfde problemen als de lokale valuta waarop ze vertrouwen.

"Een kwestie is niet in staat zijn om geld in het land te krijgen, maar een tweede laag is als je geld hebt, wat koopt het je eigenlijk? Ik hoop dat de digitale valuta van WeSend in meer bedrijven wordt geaccepteerd, " zei hij via een vertaler. "Het moet een manier zijn om niet alleen bolivars in handen van mensen te krijgen, maar ook om de noodzaak om bolivars te gebruiken te omzeilen."



Uitdagingen, hoop en ontsnapping

Send weet dat conversie en betalingen de grootste frictiepunten zijn, maar er is geen zekere manier om die kloof te overbruggen. Daarom werkt Send samen met betaalnetwerken, werven weSend-agenten en lobbyen we bij lokale bedrijven om SDT te accepteren. Het opstarten is niet zeker welke manier zal werken.

Robert Greenfield van ConsenSys is het ermee eens dat stablecoins of semi-stabiele munten zoals Send de meest belofte kunnen bevatten als crypto-oplossingen voor uitgehongerde economieën zoals die van Venezuela. "Stablecoins kunnen beginnen om meer wrijvingsloze overmakingen mogelijk te maken in de manier waarop mensen veelbelovend waren toen Bitcoin 10 jaar geleden uitkwam, maar dat gebeurde echt niet, " zei hij.

De waarde begint met internationale transfers en activaconversie beschermd tegen hyperinflatie, maar uiteindelijk, zei hij, loopt u nog steeds het crypto-to-cash-probleem tegen. Het probleem komt wanneer bedrijven crypto willen omzetten in een activum waarmee ze de rekeningen daadwerkelijk kunnen betalen en daarvoor geen betalingsgateway hebben.

"Crypto-to-cash omvat het creëren van netwerken van gemeenschappen die deze transacties toestaan. Dit kan worden gedaan via netwerken van leveranciers die het accepteren die zich dat soort risico's kunnen veroorloven, of via lokale en landelijke banken die dit soort stabiele munten accepteren, " verklaarde Greenfield.

Hij is van mening dat we de beschikbare financiële instrumenten voor on- of onderbankpopulaties moeten heroverwegen. In voor- en tegenspoed zullen andere landen leren van hoe cryptocurrencies worden gebruikt in first-mover-landen zoals Venezuela.

Wanneer de door petro gesteunde Bolivar Soberano later deze maand begint te circuleren, is dit de eerste keer dat de officiële munteenheid van een land aan crypto is gebonden. Maduro heeft overheidsdiensten, de toeristenindustrie, luchtvaartmaatschappijen en tankstations aan de grens opdracht gegeven cryptocurrencies te accepteren. De regering prijst ook de Petro als een financieringsmechanisme voor veel van de Bolivariaanse socialismeprogramma's van de natie, waaronder dakloze woonprojecten en jeugdinitiatieven. Maduro heeft zelfs gesproken over universiteiten die crypto-mijnbouwbedrijven runnen om de nationale economie te ondersteunen.

"We zetten een precedent op het gebied van economische sancties en repercussies voor het verkeerde gebruik van digitale activa, wat op zijn beurt de wetten tegen crypto in het westen behoorlijk streng zal maken, " zei Greenfield. "Ik denk dat we niet begrijpen hoe we de deur openen voor cryptocurrencies die we willen gebruiken op manieren die we niet willen dat ze worden gebruikt."

Venezuela is een kruitvat voor de dualiteit van deze nog jonge technologie. De overheid heeft cryptocurrency omarmd als een antwoord op hyperinflatie en sancties, door gecentraliseerde controle uit te oefenen over hoe het wordt gebruikt om de suprematie van de Petro te waarborgen. Tegelijkertijd ondergaan het Venezolaanse volk hardhandig optreden en volhardt het, terwijl het de gedecentraliseerde aard van de crypto grijpt om een ​​greintje controle over hun eigen geld te behouden.

Al die tijd verslechteren de dagelijkse levensomstandigheden. De misdaadcijfers zijn gestegen, de genationaliseerde olie-industrie blijft instorten en stroom- en internetstoringen zijn frequenter geworden en duren vaak meerdere uren per dag. Voor velen is ontsnappen de beste weg.

Een paar weken geleden voegde Elisa zich bij de meer dan een miljoen Venezolanen die de afgelopen twee jaar over de grens naar Colombia zijn gevlucht. Ze vertrok naar een beter leven, maar ook uit angst voor de voortdurende invallen en aanhoudingen van de regering tegen de cryptogemeenschap.

Ze is nu gevestigd in Bogotá en werkt fulltime voor Send voor administratieve taken en human resources, hoewel ze nog steeds helpt bij het coördineren van het Send ambassador-programma. Ze stuurt voedsel en geld terug naar Venezuela en werkt aan een plan om haar man en zoon binnenkort het land uit te krijgen.

"Ik heb een 11-jarige zoon, en ik moet teruggaan voor hem. Ik ben bang, omdat ik niet weet of ze me weer uitlaten of Colombia me weer in laat gaan met mijn hele familie, maar het is een risico dat ik moet vluchten, "zei ze.

Op haar eerste dag in Bogotá liep Elisa een supermarkt binnen. Ze zag wc-papier in de schappen, na jaren van enorme tekorten. Voor het eerst in bijna tien jaar zag ze een gangpad vol vloeibare melk. Ze had alleen gepoederd gedronken zolang ze zich kon herinneren.

"Toen ik naar de supermarkt ging, huilde ik, " zei ze. "Het zat vol met eten; vol met alles wat ik nodig had… fruit, rijst, meel voor arepa's. Ik had het gevoel dat ik droomde."