Waarom de softbank-arm deal logisch is | tim bajarin

Inmiddels heeft u waarschijnlijk gehoord dat SoftBank ARM Holdings heeft gekocht voor bijna $ 32 miljard.

Enkele jaren geleden verscheen Masayoshi Son, voorzitter en CEO van SoftBank, op een van de jaarlijkse conferenties van Phoenix Technologies. Hij had enkele jaren eerder lawaai gemaakt voor het kopen van Comdex en het aankondigen van zijn 300-jarig plan voor SoftBank, en vertelde een wild verhaal over zijn inspanningen om in te breken in de zeer gesloten telecomsector van Japan.

Destijds wilde SoftBank een netwerk bezitten en een pijplijn worden om daar breedbanddiensten te leveren. Maar de Japanse telecomindustrie was een 'old boys club', en de hogere ups wilden dat zo houden.

Twee jaar lang zocht Masayoshi Son vergaderingen met een topfunctionaris voor telecom en legde hij de noodzaak uit voor meer concurrentie om de prijzen laag te houden. Maar hij werd altijd afgewezen en kwam nergens.

Op een dag stormde hij het kantoor van deze telecomfunctionaris binnen met een blik benzine. In zeer botte termen dreigde hij het gas in brand te steken als de functionaris niet instemde met een meer concurrerende telecomomgeving. (Terwijl hij dit verhaal vertelde, stierf het publiek van het lachen.)

Zoals verwacht raakte de functionaris behoorlijk gealarmeerd en verzekerde Son dat hij op zijn verzoek zou ingaan. Binnen zes maanden opende Japan de telecomregelgeving genoeg voor hem en SoftBank om een ​​telecomaanbieder te worden. Tegenwoordig is SoftBank een van de grootste aanbieders van mobiele netwerken en breedbanddiensten in Japan en helpt Japan concurrerende diensten te leveren tegen redelijke prijzen.

Die dag leerde ik dat als Son een visie voor iets heeft, hij bij niets zal stoppen om het deel te laten uitmaken van een SoftBank-oplossing. Hij is een vasthoudend visionair.

Dus toen ik hoorde dat hij ARM verwierf, was ik niet verrast. Ik ben eigenlijk niet langer verrast door alles wat hij doet. Hij ziet duidelijk hoe ARM past in de visie van SoftBank.

Zijn voornaamste interesse is om van ARM-technologie in de toekomst de centrale CPU te maken voor miljarden Internet of Things-apparaten. SoftBank bezit al een telecomnetwerk in Japan en Sprint in de VS en begrijpt dat deze en andere netwerken een belangrijk kanaal zullen worden voor interactie met en het leveren van gegevens aan IoT-apparaten.

SoftBank bezit ook belangrijke inhoudssites en belangrijke applicaties die, indien goed afgestemd op de behoeften of rollen van een IoT-apparaat, SoftBank in de toekomst een voorsprong op concurrenten kunnen geven.

Ik zie dat deze beweging van SoftBank op een aantal interessante manieren een serieuze impact heeft op de technologische industrie.

• Een SoftBank-ondersteunde ARM wordt alleen maar agressiever in het najagen van klanten die Intel en anderen ook willen in de wereld van IoT. Hoewel Intel de meest directe concurrent is voor IoT Core CPU's, is het doel van SoftBank en Masayoshi Son om zoveel mogelijk IoT CPU-ruimte te bezitten.
• SoftBank is een zeer winstgevend bedrijf. Veel van de huidige ARM-prijzen per CPU zijn behoorlijk laag en in de meeste gevallen erg agressief. Ik moet geloven dat in de toekomst de prijzen per processor van ARM omhoog zouden kunnen gaan om de bottom line van SoftBank te helpen. Als dat zo is, zouden eventuele opwaartse prijswijzigingen van ARM verschillende gevolgen hebben voor gebruikers van ARM-chips omdat hun eigen winstgevendheid in de loop van de tijd zou kunnen worden betwist.
• Een interessante kanttekening: Son was heel dicht bij Steve Jobs en heeft nog steeds een zeer nauwe relatie met Apple-executeurs. Zijn houding tegenover Apple is zeer optimistisch geweest; hij houdt van de branding en positionering. Het zal interessant zijn om te zien of een overname van ARM door SoftBank Apple misschien vroegtijdig toegang zal geven tot nieuwe technologie van ARM of een andere voorkeursbehandeling.
• De oprichter van ARM, Herman Houser, was zeer teleurgesteld in de overname van SoftBank. ARM is het kroonjuweel in Britse technische kringen; de Britse overheid, de koningin en de Britse technici zijn buitengewoon trots op dit bedrijf van eigen bodem en de impact ervan op de wereld van halfgeleiders. Houd er rekening mee dat ARM vorig jaar alleen al 15 miljard chips heeft verkocht, waardoor dit Britse bedrijf de nummer 1 halfgeleiderfabrikant is in termen van eenheden die wereldwijd worden verzonden. Ik weet dat SoftBank ARM in staat zal stellen hetzelfde management en hetzelfde hoofdkantoor in het VK te behouden en zegt dat het in de toekomst het VK-personeel zal verdubbelen. Maar dit is nu een Japans bedrijf en Son en zijn leidinggevenden zullen het in de loop van de tijd naar hun eigen imago en cultuur maken. Ik twijfel er niet aan dat als de winst om welke reden dan ook zakt, deze steeds meer zal worden beïnvloed door het management van SoftBank en dat de huidige leidersposities in gevaar kunnen komen. Ik denk ook dat sommige van zijn toptalent uiteindelijk naar nieuwe ondernemingen zal springen en in de toekomst een uitdaging zal vormen voor de technische bekwaamheid van ARM.